은행 퇴직연금계좌 ETF 매매 방법 거래비용 과세이연

개인연금 계좌의 경우 대부분 투자자들이 증권사에서 계좌를 개설하여 미국 S&P500, 나스닥100 지수를 추종하는 국내상장지수펀드(ETF)에 투자하여 적극적인 수익률을 추구하는 반면 퇴직연금 계좌의 경우 도입초기 금융기관에서 기업을 방문하여 재무, 인사담당 등 이해관계자들과 만나 거의 모든 기업이 은행 위주의 확정급여형(DB)를 가입하게 되었습니다.

근로자의 동의를 얻었다고 하지만 은행에서 나온 금융기관이 진정으로 근로자들 노후를 생각하서가 아닌 그들의이익을 추구하기 때문에 편안하게 몇십년간 고리의 수수료 꿀빨기위해 확정급여형(DB)을 유도하였다는 것이지요(물론 DB형도 장단점이 있음)

근로자들도 노후가 당장 눈 앞의 일이 아닌 멋훗날 뜬구름 잡는 이야기 같으니 실감이 나지 않고 그저 회사 관계자 또는 금융기관의 말만 듣고 피같은 노후자금인 퇴직연금을 사실상 방치한 것이니 공동책임이 있다고 할 수 있습니다

이러한 현실이다보니 정책당국에서 늦었지만 퇴직금 디폴트옵션 제도를 도입하게 되었고 디폴트옵션으로 지정하지 않은 계좌는 가입상푸 만기후 현금성 자산(CD금리 등)으로 운영을 하고 있습니다.

현금성자산으로 운영되면 관리수루료 내고나면 인플레이션에 의한 화폐가치 하락 수준도 방어를 못하니 실제 여름 눈녹듯이 계좌의자산 가치는 녹아내리는 것입니다

퇴직연금계좌 디폴트옵션 상품을 지정하여 적극 수익을 추구하든지 아니면 상장지수펀드(ETF) 등 상품을 직접투자 운영하여 적극적으로 수익추구를 하여야 합니다

증권사 퇴직연금 계좌는 주식 사고 팔듯이 실시간으로 상장지수펀드(ETF)거래하면 되는데 은행 퇴직연금계좌는 ETF매매가안되는 것인가요?

은행 퇴직연금계좌에서 상장지수펀드(ETF) 매매가 가능하고 이 번 글에서 증권사와 은행 퇴직연금계좌 ETF 매매 방법 및 차이점을 공부해 보겠습니다

은행 퇴직연금계좌에서 ETF 직접매매 — 은행 퇴직연금계좌 ETF매매방법

공모펀드 ETF 국내주식 거래방법 비교

구분	공모펀드(Fund)	ETF(은행퇴직연금)	국내주식
투자방법	증권,은행 등 판매사를 통해 가입	주식시장에서 매수	주식시장에서 매수
거래방법	기준가(종가)를 통한 매수/매도	주식시장 실시간 거래 (은행 퇴직연금 - 운용지시 이후 분할매수/매도)	주식시장 실시간 거래
거래비용	판매수수료,운용보수	증권거래비용, 운용보수 (은행 퇴직연금 - 증권거래비없슴)	매도시 증권거래세 0.23%
매매차익과세	국내주식형펀드 없음, 기타펀드 배당소득세 15.4%	국내주식형 ETF 없음, 기타ETF 배당소득세 15.4%, 은행 퇴직연금 매매차익 과세이연	없음
1주당매입대상	다수종목분산	다수종목분산	1개종목
투명성	높음(편입종목공개)	매우높음(편입종목공개)	매우높음(직접투자)

※ 상장지수펀드(ETF, Exchange Traded Fund)는 주식시장에 상장되어 주식처럼 실시간 거래되는 펀드로 1좌당 순자산 가치의 변동률을 기초지수 변동률과 유사하게 운용하는 상품입니다

은행 퇴직연금 ETF 매매 vs 증권사 퇴직연금 ETF 직접매매 비교

구분	은행 퇴직연금 ETF매매	증권사 퇴직연금 ETF 직접매매
실시간시세 제공여부	실시간 시세정보 미제공(전일 ETF종목별 종가/수익률정보제공)	실시간 시세정보 제공
매매주문방식	주문방식 지정불가(장중 분할매수/매도)	지정가주문,시장가주문,일반 주식시장 주문방식 이용 가능
주문체결여부	실시간 체결확인 불가(당일 마감처리후 확인가능)	실시간 체결여부 확인가능
거래시간	09 ~ 15시10분	09 ~ 15시30분
증권거래비용	없음	없음
인출가능일	매도(환매)신청일 +2영업일	매도(환매)신처일 +2영업일
과세방법	운용수익 과세이연	운용수익과세이연

※ 은행, 증권사 퇴직연금계좌에서 상장지수펀드(ETF) 매매시 실시간시세 정보제공, 주문방식, 체결여부확인, 거래시간 드에서 상당한 차이가 있으며 은행 퇴직연금 계좌에서 ETF거래가 불편하다면 퇴직연금 게죄이전 제도를 활용하여 증권사로 이전하는 것도 검토해볼만할 것입니다

※ 근본적으로 은행 퇴직연금 계좌에서 상장지수펀드(ETF) 직접투자를 못하는 것이 아님을 알고 적극적인 투자활동으로 수익률 제고에 노력해야 합니다

상장지수펀드(ETF) 투자위험 주의사항

액티브 ETF 투자위험 - 액티브 ETF의 경우 투자신탁재산 운용방식을 지수의 변화를 초과하도록 운용하는 것을 목적으로 하는 ETF이므로 기초지수성과와 다른 성과가 날 수 있습니다
국가위험 - 해외자산에 투자하는 ETF의 경우 대상국가 정치 경제 조세 정책에 따라 성과가 변동될 수 있습니다
환율변동위험 - 외화 투자대상 자산의 경우 환율 변동에 따른 환차깅 환차손이 발생할 수 있습니다
원금손실위험 - 원금보장 하지 않고 운용 실적에 따라 손익이 결정되는 실적배당 상품으로 예금자보호법 적용을받지 않습니다

퇴직연금 투자상품 위험등급별 의미 및 유의사항

수익률 손익 변동성을 기준으로 투자형 상품의 위험등급을 1등급 ~ 6등급까지 구분하여 노후를 담보하는 퇴직연금 계좌에서 해당 상품 투자한도를 정해두어 리스크를 관리합니다

퇴직연금계좌 편입 상품의 위험등급, 변동성기준, 신규펀드 분류기준, 유의사항은 다음 표와 같으니 퇴직연금 게좌에서 상품 운용시 반드시 반드시 알고 리스크에 대비하여야 합니다

위험등급	변동성기준	신규펀드 분류기준(3년미만)	유의사항
1등급 매우높은위험	수익률변동성 25%초과	- 레버리지 등 수익구조가 특수하여 주의가 필요한 펀드 - 최대손실 20%를 초과하는 파생결합증권에 투자하는 펀드	- 위험선호도가 매우 높은 투자자를 위한 상품 - 시장평균수익률을 훨씬 넘어서는 수준의 투자수익률 추구 - 자산가치 변동에 따른 손실 위험을 적극 수용할 수 있는 투자자에게 적합산 상품
2등급 높은위험	25%이하	- 고위험자산(주식,상품,REITs,투자기금채권(BB+이하,파생상품 등) 80% 이상 투자하는 펀드
3등급 다소높은위험	15%이하	- 고위험 자산에 80% 미만으로 투자하는 펀드 - 최대손실률 20% 이하인 파생결합증권에 투자하는 펀드	- 투자원금 보전보다는 위험을 감내하더라도 높은수준의 투자수익 추구
4등급 보통위험	10%이하	- 고위험자산에 50% 미만투자하는 펀드 - 중위험 자산(채권BBB-이상), CP(A3이상), 담보부대출 및 대출채권 등)에 최소 60% 이상 투자하는 펀드	- 투자위험을 충분히 인지하고 예 적금보다 높은 수익을 기대하고 일정수준 위험을 감수할 수 있는 투자자에게 적합
5등급 낮은위험	5%이하	- 저위험자산(국공채, 지방채,회사채 A-이상, CP A2_ 이상,현금성자산) 에 최소 60% 이상 투자하는 펀드	- 투자원금 손실 최소화 - 이자,배당소득 수준의 안정적 투자를 목표
6등급 매우낮은위험	0.5%이하	- MMF, 단기국공채 등에 투자하는 펀드	- 예 적금 수준의 수익률 기대 - 투자원금 손실이 발생하지 않는 투자자에게 적합